TMGM EUR/USD, 연준의 혼란과 안전 자산 선호로 미국 달러 압박 속에서 상승
EUR/USD가 북미 세션 말미에 상승하며 1.1688에서 거래되고 있으며, 이는 미국의 긍정적인 경제 지표에도 불구하고 미국 달러가 힘을 받지 못하는 상황에서 나타났다. 이번 상승은 도널드 트럼프 대통령과 리사 쿡 연방준비제도 이사 간의 갈등과 관련이 있다.
일일 요약 시장 동향: 트레이더들은 강한 미국 GDP 데이터를 무시하며 유로화 상승
미국 경제 보고서에 따르면, 경제는 2025년 2분기에 3.3%의 분기 대비 성장률을 기록하며, 초기 예측인 3.0% 및 시장 예상치인 3.1%를 초과하며 더 빠른 속도로 성장하고 있음을 보여주고 있습니다.
8월 23일로 끝나는 주의 초기 실업 수당 청구 건수는 229,000건으로, 예상치인 230,000건보다 약간 적으며, 이전 주의 234,000건에서 감소했습니다. 그러나, 이번 달 초기 비농업 일자리 수치의 하향 수정 이후, 이 데이터는 최근 3개월 동안 월평균 35,000개의 일자리 증가로 노동 시장이 둔화되고 있음을 나타냅니다.
미국 달러 지수(DXY)는 여섯 개 통화 바스켓을 기준으로 달러의 성과를 추적하며, 0.33% 하락하여 97.85에 거래되고 있습니다.
최근 ECB 회의록에 따르면, 중앙은행은 다시 금리 인하를 고려하기 이른 상태에 있으며, 글로벌 무역 긴장 사항의 악화에 따라 경제에 대한 리스크는 하방으로 치우쳐 있다고 밝혔습니다. ECB는 불확실성에 대한 우려를 표명하며, “불확실성의 역할에 대해 상당한 논의가 있었습니다”라고 언급했습니다.
연방준비제도(연준)는 9월 회의에서 금리를 인하할 것이라는 기대가 계속해서 높아지고 있습니다. 프라임 마케터 터미널의 금리 확률 도구는 연준이 25bp 인하하여 4.00%-4.25%로 수정할 확률을 90%로 보고 있습니다. ECB는 금리를 동결할 확률을 94%로 추정하고 있으며, 25bp 인하의 가능성은 6%입니다.
기술적 전망: EUR/USD, 단기적으로 1.1700 도전 예정
EUR/USD의 상승세는 지속되고 있으며, 1.1600을 넘어서 1.1700에 가까운 3일 최고치에 도달하고 있습니다. 상대 강도 지수(RSI)가 약세에서 반등하여 강세 영역으로 진입한 점이 주목할 만합니다.
1.1700 이상으로 마감하면 더 높은 가격을 테스트할 수 있는 요건이 마련됩니다. 다음으로 관심이 가는 영역은 1.1742(8월 22일 고점), 1.1800, 그리고 연간 최고점인 1.1829입니다.
하방으로는 50일 이동 평균선(1.1658) 아래로 하락할 경우 20일 이동 평균선(1.1645)과 100일 이동 평균선(1.1506)으로 이어질 수 있습니다.
유로 FAQ
유로란 무엇인가요?
유로는 유로존에 속하는 19개 유럽 연합 국가의 통화입니다. 이는 세계에서 두 번째로 많이 거래되는 통화로, 2022년에는 모든 외환 거래의 31%를 차지하며 하루 평균 2.2조 달러 이상의 거래량을 기록했습니다. EUR/USD는 세계에서 가장 많이 거래되는 통화 쌍으로, 전체 거래의 약 30%를 차지하며, 그 다음은 EUR/JPY(4%), EUR/GBP(3%), EUR/AUD(2%)입니다.
ECB란 무엇이며 유로화에 어떤 영향을 미치나요?
유럽 중앙은행(ECB)은 독일 프랑크푸르트에 위치한 유로존의 중앙은행입니다. ECB는 금리를 설정하고 통화 정책을 관리합니다. ECB의 주 임무는 가격 안정성을 유지하는 것이며, 이는 인플레이션을 통제하거나 성장을 자극하는 것을 의미합니다. 주요 도구는 금리를 인상하거나 인하하는 것입니다. 상대적으로 높은 금리 또는 금리가 높아질 것으로 예상되면 유로화에 긍정적인 영향을 미칩니다. ECB의 통화 정책 결정은 매년 8번의 회의에서 이루어집니다. 결정은 유로존 국가 은행의 수장들과 ECB 총재인 크리스틴 라가르드 포함 6명의 상임 이사들에 의해 이루어집니다.
인플레이션 데이터가 유로화의 가치에 미치는 영향은 무엇인가요?
유로존의 인플레이션 데이터는 조화 소비자 물가 지수(HICP)를 기준으로 하며 유로에 중요한 통계 자료입니다. 만약 인플레이션이 예상보다 더 상승하고 특히 ECB의 2% 목표를 초과할 경우, ECB는 이를 통제하기 위해 금리를 인상해야 합니다. 상대적으로 높은 금리는 경쟁 통화에 비해 유로를 더 매력적인 투자처로 만들어 유로화에 긍정적인 영향을 미칩니다.
경제 데이터가 유로화의 가치에 미치는 영향은 무엇인가요?
경제의 건강 상태를 측정하는 데이터 공개는 유로화에 영향을 미칩니다. GDP, 제조업 및 서비스 PMI, 고용 및 소비자 신뢰 조사를 포함한 여러 지표가 단일 통화의 방향에 영향을 줄 수 있습니다. 강한 경제는 유로화에 긍정적이며, 이는 외국 투자를 촉진하고 ECB가 금리를 인상하도록 유도할 수 있습니다. 반면, 경제 데이터가 부진할 경우 유로화는 하락할 가능성이 높습니다. 유로존 경제의 75%를 차지하는 독일, 프랑스, 이탈리아, 스페인 등 4대 경제국의 경제 데이터가 특히 중요한 의미를 가집니다.
무역 수지가 유로화에 미치는 영향은 무엇인가요?
유로화에 대한 또 다른 중요한 지표는 무역 수지입니다. 이 지표는 한 국가가 수출로 얻는 수익과 수입으로 지출하는 금액 간의 차이를 측정합니다. 한 국가가 수요가 많은 수출품을 생산한다면, 이러한 상품을 구매하고자 하는 외국 구매자의 수요로 인해 해당 통화의 가치는 상승하게 됩니다. 따라서 긍정적인 순 무역 수지는 통화를 강화시키고, 부정적인 경우 이는 반대의 효과를 가져옵니다.
